《大数据时代下的财务管理及企业财务分析与风险防范》

【课程背景】

近年来美国三大巨头公司乞求救援，美国金融危机下的AIG失败震惊世界的安然公司 、世通公司 、巴林银行、八佰伴公司、和号称中国经营神话的德龙集团的轰然倒塌，到川长虹的骤然破产

回顾事件发生经过，

引致公司倒闭或严重损失的风险内控与全面风险管理问题！

企业风险内控普遍存在着控制环境薄弱、风险意识不足、缺乏适当的控制活动、财务报告严重失真、信息流通不畅、内控机制不健全、相关负责人内控意识不强、内控制度执行不到位等系列问题。建立健全风险内控体系，提升企业综合管理水平，是当前企业的当务之急。（4.5小时）

“大数据”是财务乃至企业发展的方向，它的应用对财务管理的效率和精准性大大的提高，大数据的应用环境和发展让财务人先行。（1.5小时）

【课程收益】

2 全面风险管理的重要性及基本原理

2 财务风险的识别、风险评价、风险管理的应对策略

2 价值链环节的风险管理

2 财务“大数据的”应用环境和未来发展

【课程特色】案例，深入浅出听得懂；科学，背后理论讲得明；实战，学之能用定方向；展望，以史为鉴看未来

【课程对象】财务人员及相关需求者

【课程时间】6 小时

【课程大纲】

一、风险管理的基本学说？

? 八个典型风险案例分析及教训总结

? 风险与企业生命周期、产品周期的关系

? 企业风险类别

? 企业风险信息收集的五种方法

? 企业风险定性与定量评估

? 企业风险图谱与企业风险应对策略

? 企业全面风险管理框架

? 企业风险管理的三道防线

? 企业风险管理的组织设计

? 企业风险的业务流程设计

? 企业风险管理的信息系统设计

二、为什么说财报分析能够检测企业经营活动？

1、 财报分析概览：杜邦分析体系、M-score、Z-score

2、 财报分析的作用：证伪，要发现企业的问题——看不出问题那就是最大的问题！！！

案例：长生生物的营业成本异常、天神娱乐的商誉暴雷、獐子岛通过库存操纵利润、乐视网的财务操纵行为通过M值及早发现

三、从财报看风险

1、 财务会计相关基础概览

? 商业活动分类

? 权责发生制与价值调整

? 账户与财务报表

? 国际通行会计准则：IFRS与US.GAPP

2、 财务报表构成：资产负债表

? 资产负债表组成部分

? 流动资产和流动负债——财务操纵行为多发地，例如：蓝田股份操纵库存

? 非流动资产和长期负债

3、 财务报表构成：利润表（损益表）

? 利润表组成部分

? 确认收入——财务操纵行为多发地，例如：沈阳机床提前确认收入

? 确认费用——财务操纵行为多发地，例如：2000年世通公司财务丑闻

? 非常条目和非营业条目——财务操纵行为多发地，例如：卖房子保壳不退市

参考：

4、 财务报表构成：现金流量表

? 现金流量表组成部分：三大现金流

5、 财报分析第一关：利用勾稽关系以资产负债表和利润表，还原企业经营现金流

6、 测算企业自由现金流（FCFF）

四、初步财报分析做什么？

1、 比率分析法应用

? 偿债能力分析应用（资产负债率、流动比率、速动比率等）

? 营运能力分析应用（总资产周转率、流动资产周转率、存货周转率、应收账款周转率）

? 获利能力分析应用（净资产收益率、总资产报酬率等）

? 发展能力分析应用（营业增长率、资本积累率等）

2、 看财报第二关：可持续模型建立

? 什么是回归分析

? 建立回归分析模型：预测企业各项财务指标的未来数值

? 检测企业经营情况：事出反常必有妖

四、综合财报分析做什么？

1、综合财务分析应用

? 杜邦财务分析应用

? M-score、Z-score分析应用

2、公司所在行业对比

3、行业特征分析

五、常见的财务操纵手法？

1、销售收入类的“操纵”

2、现金流类的“操纵”

3、核心指标类的“操纵”

六、大数据与未来的财务管理的创新？

1、财务转型的方向，向哪里转？怎么转？

2、大数据的应用场景？

3、人们现在所说的“财务云”是什么？